Audit finančných výkazov www.pwc.com Audit finančných výkazov Ekonomická univerzita v Bratislave 5. apríla 2011 Karol Csiffáry karol.csiffary@sk.pwc.com

Agenda Rámec pre uisťovacie služby a audit Úvodné aktivity Plánovanie auditu Výkon audítorských procedúr Dokončenie zákazky a preverenie kvality audítorskej dokumentácie Správa nezávislého audítora

Rámec pre uisťovacie služby a audit Príručka medzinárodných usmernení pre audit, uisťovacie služby a etiku Medzinárodný rámec pre zákazky na uisťovacie služby Cieľ a všeobecné princípy platné pre audit finančných výkazov

Rámec pre uisťovacie služby a audit Príručka medzinárodných usmernení pre audit, uisťovacie služby a etiku Príručka obsahuje usmernenia pre oblasť auditu, uisťovacích služieb a etiky, ktoré vydala Medzinárodná federácia účtovníkov IFAC (International Federation of Accountant) a ktoré sú platné na Slovensku.

Rámec pre uisťovacie služby a audit 2. Medzinárodný rámec pre zákazky na uisťovacie služby Uvedený rámec definuje a opisuje prvky a ciele zákazky na uisťovacie služby a identifikuje zákazky, pre ktoré platia Medzinárodné audítorské štandardy (ISA), Medzinárodné štandardy pre zákazky na preverenie (ISRE), Medzinárodné štandardy pre zákazky na uisťovacie služby (ISAE). Uisťovacia služba zvyšuje dôveru používateľov a znižuje riziko vo vzťahu k predmetu uiťovacej služby. Charakteristika uisťovacej služby: Tri zúčastnené strany – zodpovedná strana, odborník, predpokladaný používatelia Predmet – napr. historické finančné výkazy, finančné a nefinančné ukazovatele Vhodné kritéria, ktoré charakterizujú predmet – napr. zákon o účtovníctve, IFRS Dostatočné a vhodné dôkazy Písomná správa o uistení – pozitívna forma (primerané uistenie) alebo negatívna forma (limitované uistenie)

Rámec pre uisťovacie služby a audit Cieľ a všeobecné princípy platné pre audit finančných výkazov „ISA 200“   Cieľom auditu finančných výkazov je umožniť audítorovi vyjadriť názor, či sú finančné výkazy vo všetkých významných súvislostiach zostavené v súlade s platným rámcom finančného vykazovania. Primerané uistenie Audítor vykonávajúci audit v súlade s ISA sa primerane uistí, že finančné výkazy neobsahujú významné nesprávnosti, či už v dôsledku chyby alebo podvodu. Primerané uistenie sa týka zhromažďovania dôkazov, ktoré audítor potrebuje, aby dospel k názoru. Absolútne uistenie nie je možné.

Rámec pre uisťovacie služby a audit Audítorská významnosť Informácia je významná, ak by jej vynechanie alebo nesprávne vykázanie mohlo ovplyvniť ekonomické rozhodnutia používateľov, ktorí sa spoliehajú na finančné výkazy. Zhodnotenie, čo je významné je vecou odborného úsudku audítora. Audítorské riziko Riziko, že audítor vyjadrí nevhodný názor v prípade, keď finančné výkazy obsahujú významnú nesprávnosť. Audítor je povinný naplánovať a vykonať audit tak, aby znížil riziko auditu na prijateľnú úroveň.

Úvodné aktivity Akceptácia vzťahov s klientom, pokračovanie vzťahov s klientom a pokračovanie v konkrétnej zákazke na audit Zmluva s klientom

Úvodné aktivity Akceptácia vzťahov s klientom, pokračovanie vzťahov s klientom a pokračovanie v konkrétnej zákazke na audit „ISA 220 Kontrola kvality auditov historických finančných informácií“ Posúdenie integrity vlastníkov, kľúčového vedenia a osôb poverených správou a riadením účtovnej jednotky Zhodnotiť splnenie etických požiadaviek, vrátane požiadavky na nezávislosť (Etický kódex audítora vydaný komorou audítorov, ktorý je v súlade s Etickým kódexom vydaným Medzinárodnou federáciou účtovníkov (IFAC) Posúdenie spôsobilosti vykonať konkrétnu zákazku

Úvodné aktivity Zmluva s klientom Obsah zmluvy „ISA 210 Podmienky zákaziek na audit“ Audítor a klient majú odsúhlasiť podmienky zákazky v zákazkovom liste auditu alebo inej forme zmluvy. Obsah zmluvy Cieľ auditu finančných výkazov Zodpovednosť manažmentu za výkazy Rozsah auditu s odvolaním sa na platnú legislatívu Forma správ výsledkov zákazka Skutočnosť, že v dôsledku prirodzených obmedzení môže zostať významná nesprávnosť neodhalená Neobmedzený prístup k akýmkoľvek záznamom a dokumentom Zodpovednosť manažmentu za vytvorenie a zachovávanie efektívnej internej kontroly

Plánovanie auditu „ISA 300 – Plánovanie auditu finančných výkazov“ 1. Stratégia 2. Poznanie 3. Riziko 4. Významnosť 5. Detailný plán Komunikácia Dokumentácia

Plánovanie auditu Stratégia auditu Charakteristiky zákazky Ciele vykazovania Termíny Významné faktory Možné prístupy (kombinácie stratégií): Audítorské postupy Substantívne postupy (analytické procedúry a testy detailov) Kombinované postupy (substantívne postupy a testy kontrol) Časový harmonogram - priebežný / finálny audit

Plánovanie auditu Poznanie a porozumenie spoločnosti „ISA 315 - Identifikácia a posúdenie rizika významných nesprávností poznaním účtovnej jednotky“ Získavanie informácií, komunikácia Analytické procedúry Pozorovanie a preskúmanie 1. Poznanie účtovnej jednotky Odvetvie, regulácie Charakter spoločnosti Ciele a stratégie Meranie výkonnosti Interná kontrola 2. Postupy zhodnotenia rizika Profesionálny skepticizmus Identifikovanie rizík Hodnotenie rizík a ich dopad 3. Zhodnotenie rizika

Plánovanie auditu Poznanie a porozumenie spoločnosti (pokračovanie) Interná Kontrola Kontrolné prostredie Komunikácia a presadzovanie integrity Povinnosť spôsobilosti Účasť osôb poverených spravovaním Filozofia manažmentu a štýl riadenia Organizačná štruktúra Určenie právomoci a zodpovednosti Pravidlá a postupy v oblasti ľudských zdrojov Proces zhodnotenia rizík účtovnej jednotky Informačný systém Kontrolné aktivity Monitorovanie kontrol

Identifikácia a zhodnotenie rizika Plánovanie auditu Riziko auditu ISA 315 vyžaduje aby audítor vykonal zhodnotenie rizika na úrovni finančných výkazov a jednotlivých tvrdení na základe primeraného poznania účtovnej jednotky a jej prostredia, vrátane interných kontrol Identifikácia a zhodnotenie rizika ISA 330 vyžaduje, aby audítor adresoval identifikované riziko navrhnutím a implementovaním vhodných audítorských procedúr. Celkové reakcie na riziko a navrhnutie postupov sú vecou profesionálneho úsudku audítora Adresovanie rizika

Plánovanie auditu Riziko auditu Druhy rizika Audítorské riziko .... že audítor vyjadrí nesprávny názor na finančné výkazy spoločnosti... Prirodzené riziko RIZIKO SPOLOČNOSTI Riziko vyplývajúce z samotného charakteru transakcií a prostredia klienta Príklad - nestálosť odvetvia - pôsobenie na zahraničných trhoch Kontrolné riziko Riziko, že kontroly spoločnosti nezabránia a neodhalia nesprávnosť - zastaranosť IS - nedostatočný autorizačný proces Detekčné riziko RIZIKO AUDÍTORA Riziko, že audítor neodhalí významnú nesprávnosť - nevhodne zvolené audítorské procedúry - nevhodné závery

Plánovanie auditu Stanovenie významnosti „ISA 320 – Audítorská významnosť“ Zhodnotenie významnosti je vecou odborného úsudku audítora. Informácia je môže byť významná z pohľadu hodnoty i charakteru. Informácia je významná, ak by jej vynechanie alebo nesprávne vykázanie mohlo ovplyvniť ekonomické rozhodnutia používateľov, ktorí sa spoliehajú na finančné výkazy. Metódy stanovenia významnosti, napr.: ½ - 1% obratu spoločnosti 5 - 10% výsledku spoločnosti 1 - 2% majetku spoločnosti

Substantívne testovanie Plánovanie auditu Detailný plán „ISA 330 – Audítorské postupy ako reakcia na zhodnotené riziká“ Audítorský plán predstavuje reakciu na identifikované riziká spôsobom navrhnutia charakteru, časového rozvrhnutia a rozsahu audítorských postupov na úrovni tvrdení pre skupinu transakcií a zostatkov účtov. Základné formy reakcie audítora na identifikované riziká: Audítorské postupy Testovanie kontrol Substantívne testovanie Analytické procedúry Testovanie detailov

Výkon audítorských procedúr Tvrdenia vo finančných výkazoch Audítorské dôkazy Testovanie kontrol Substantívne analytické testovanie Testovanie detailov

Výkon audítorských procedúr Tvrdenia vo finančných výkazoch „ISA 500 – Audítorské dôkazy“ Za tvrdenia vo finančných výkazoch je zodpovedný manažment spoločnosti. Predstavujú nasledovné: Tvrdenia o skupinách transakcií (výkaz ziskov a strát) Výskyt Úplnosť Správnosť Určenie obdobia Klasifikácia Tvrdenia o zostatkoch účtov (súvaha) Existencia Práva a povinnosti Ocenenie a alokácia Tvrdenia o prezentácii a vykazovaní (poznámky) Výskyt, práva a povinnosti Klasifikácia a zrozumiteľnosť Správnosť a ocenenie

Výkon audítorských procedúr Audítorské dôkazy „ISA 500 – Audítorské dôkazy“ Audítor je povinný ku každému významnému tvrdeniu vo finančných výkazoch získať dostatočné a vhodné audítorské dôkazy, ktoré mu umožnia dospieť k primeraným záverom, z ktorých audítorsky názor vychádza. Dostatočnosť audítorských dôkazov je meradlom množstva dôkazov závisí od adresovaného rizika, kvality dôkazov a účelu testovania Vhodnosť audítorských dôkazov je daná relevantnosťou a spoľahlivosťou dôkazu je meradlom kvality dôkazu

Výkon audítorských procedúr Audítorské dôkazy (pokračovanie) Audítorské dôkazy sa získavajú vykonávaním postupov zhodnotenia rizika, testov kontrol a substantívnych postupov. ISA 500 identifikuje 8 základných typov získavania audítorských dôkazov: Preskúmanie dokumentov Preskúmanie majetku Pozorovanie Získavanie informácií Potvrdenie Prepočet Opätovné vykonanie Analytické postupy PRÍLOHA 1: Príklady typických audítorských procedúr pre konkrétne tvrdenia vo finančných výkazoch

Výkon audítorských procedúr Testovanie kontrol „ISA 330 – Audítorské postupy ako reakcia na zhodnotené riziká“ Audítor je povinný vykonať testy efektívnosti kontrol v prípade, keď na základe predbežného zhodnotenia predpokladá, že kontroly fungujú efektívne a keď substantívne postupy samy o sebe nedokážu poskytnúť dostatok vhodných audítorských dôkazov. Systém testovania kontrol Porozumenie kontrolným procesom v rámci jednotlivého operačného cyklu Identifikovanie prvkov kontrolných aktivít Otestovať prítomnosť resp. absenciu prvkov, získanie audítorských dôkazov Vyhodnotiť efektívnosť kontrol PRÍLOHA 2: Príklad testovania kontrol v rámci cyklu Predaja

Substantívne analytické postupy „ISA 520 – Analytické postupy“ Výkon audítorských procedúr Substantívne analytické postupy „ISA 520 – Analytické postupy“ Audítor je povinný vykonať substantívne postupy pre každú významnú skupinu transakcií, zostatkov účtov a informácií zverejnených v poznámkach spoločnosti. Systém analytických postupov: Stanovenie očakávania ohľadom konkrétneho súboru hodnôt prostredníctvom trendových a pomerových analýz Porovnanie očakávaných hodnôt so skutočne zaznamenanými hodnotami Identifikovanie „možných zdrojov“ nesprávností prostredníctvom neobvyklých trendov a vzťahov v rámci sledovanej skupiny hodnôt PRÍKLAD: Stanovenie očakávania výšky mzdových nákladov na základe minuloročných údajov upravené o schválený rast miezd a aktuálny počet zamestnancov Sledovanie stabilného vývoja obchodnej marže (pomer výnosov a nákladov na predaj) v porovnaní na sezónnosť predchádzajúceho obdobia Stanovenie očakávania ohľadom výšky obchodných pohľadávok prostredníctvom priemernej splatnosti pohľadávok v predchádzajúcom období v pomere k aktuálnej výške výnosov spoločnosti.

Výkon audítorských procedúr Substantívne testovanie detailov „ISA 530 – Výber vzorky pri audite a ostatné prostriedky testovania“ Audítor vykonáva testovanie detailov v prípade, že dodatočné uistenie o tvrdeniach vo finančných výkazoch je požadované, mimo uistenia získaného prostredníctvom testov kontrol a analytických procedúr. Systém testovania detailov: 1. Definovanie populácie (stratifikácia) a veľkosti vzorky 2. Výber vzorky Štatistické metódy – systém náhodného výberu vzorky s využitím teórie pravdepodobnosti pre vyhodnotenie výsledku testovanie Neštatistické metódy – všetky ostatné metódy 3. Získanie dostatočných a vhodných dôkazov 4. Sformulovanie záveru PRÍKLAD Testovanie dodacích listov k vystaveným faktúram s cieľom overenia vykázania v správnom účtovnom období Externé konfirmácia pohľadávok s cieľom potvrdenia ich existencie Testovanie úhrady pohľadávok v nasledujúcom období s cieľom potvrdenia ich ocenenia

Dokončenie zákazky a preverenie kvality audítorskej dokumentácie Preverenie kvality zákazky Vplyv nezúčtovaných identifikovaných nesprávností Následné udalosti Predpoklad nepretržitého pokračovania Vyhlásenie manažmentu

Dokončenie zákazky a preverenie kvality audítorskej dokumentácie Preverenie kvality zákazky „ISA 220 Kontrola kvality auditov historických finančných informácii“ Preverenie súladu finančných výkazov s aplikovateľným rámcom finančného vykazovania   Audítorské dôkazy podporujú závery auditu a výrok audítora: získanie dostatočnej a vhodnej dokumentácie významné riziká boli identifikované a vhodne riešené zložité a sporné záležitosti boli vhodne konzultované a zdokumentované v prípade potreby bol plán auditu upravený dohľad nad zákazkou bol adekvátny Vykonanie povinných záverečných procedúr (v súlade s ISA): záverečné analytické postupy potvrdenie pokračovania nezávislosti preverenie predpokladu nepretržitého pokračovania

Dokončenie zákazky a preverenie kvality audítorskej dokumentácie Vplyv nezúčtovaných identifikovaných nesprávností (chýb) audítor musí zaznamenať všetky identifikované chyby – nad určitú úroveň individuálne nevýznamné chyby môžu byť v súhrne významné v prípade, že manažment chyby neopraví, audítor musí vydať modifikovaný výrok

Dokončenie zákazky a preverenie kvality audítorskej dokumentácie Nasledujúce udalosti Nasledujúce udalosti sú udalosti, medzi dňom, ku ktorému sa výkazy zostavujú a dňom zostavenia výkazov. Udalosti sa delia na upravujúce a neupravujúce. Upravujúce poskytujú ďalšie dôkazy o podmienkach, ktoré existovali k dátumu, ku ktorému sa závierka zostavuje. Rozlišujeme: Deň, ku ktorému sa zostavujú výkazy – napr. 31.12.2009 Deň zostavenia výkazov – napr. 15.3.2010 (pripojený podpis osôb zodpovedných) Deň vydania výroku audítorom – 31.3.2010 Deň schválenia výkazov valným zhromaždením – 30.4.2010 (po schválení sa výkazy nemôžu meniť) Deň zverejnenia výkazov tretím stranám  

Dokončenie zákazky a preverenie kvality audítorskej dokumentácie Nasledujúce udalosti (pokračovanie) Prehľad povinností audítora: 31.12.2009 31.3.2010 30.4.2010 Zverejnenie 3. stranám Aktívna povinnosť Pasívna povinnosť Pasívna povinnosť

Dokončenie zákazky a preverenie kvality audítorskej dokumentácie Predpoklad nepretržitého pokračovania „ISA 570 Nepretržité pokračovanie v činnosti“ Predpoklad nepretržitého pokračovania je jedným zo základných princípov pri zostavení výkazov, t.j. účtovná jednotka nemá zámer alebo nevyhnutnosť vstupu do likvidácie, zastavenie obchodovania alebo hľadanie ochrany pred veriteľmi. Zároveň aktíva a záväzky sú zaznamenané na báze, že účtovná jednotka bude realizovať aktíva a plniť záväzky v rámci bežného chodu podnikania. Povinnosť audítora je posúdiť, či manažment vhodne použil predpoklad nepretržitého pokračovania v činnosti pri zostavení výkazov. Príklady udalostí a podmienok, ktoré indikujú pochybnosti týkajúce sa daného predpokladu: Finančné – záporné vlastné imanie, negatívne prevádzkové toky Prevádzkové – strata kľúčového manažmentu, strata trhov Iné – významný súdny spor, strata licencie Vplyv na finančné výkazy: Ocenenie majetku a záväzkov Informácie v poznámkach

Dokončenie zákazky a preverenie kvality audítorskej dokumentácie Predpoklad nepretržitého pokračovania (pokračovanie) Postupy audítora: analýza výhľadov peňažných tokov analýza posledných priebežných výkazov čítanie zápisníc zo zasadnutí manažmentu, dozornej rady, valného zhromaždenia komunikácia s právnym zástupcom spoločnosti   Vplyv na audítorský výrok: Predpoklad nepretržitého pokračovania je správny ale existuje významná neistota – nepodmienený názor s vysvetľujúcim odsekom Predpoklad nepretržitého pokračovania nie je správny – podmienený alebo záporný názor

Dokončenie zákazky a preverenie kvality audítorskej dokumentácie Vyhlásenie manažmentu „ISA 580 Vyhlásenia manažmentu“ Manažment uznáva svoju zodpovednosť za objektívnu prezentáciu výkazov v súlade s platným rámcom finančného vykazovania. Audítor má získať písomné vyhlásenie o záležitostiach, kde neexistuje iný a vhodný dôkaz. Audítor má získať vyhlásenie od manažmentu: Manažment má zodpovednosť za vytvorenie a implementáciu interných kontrol na predchádzanie a odhaľovanie podvodov Manažment je presvedčený, že vplyv nezúčtovaných nesprávností (chýb) nie je významný k výkazom ako celku.   Dátum vyhlásenia má byť zhodný s dátumom výroku audítora.

VI. Správa nezávislého audítora „ISA 700“ Výrok audítora Nemodifikovaný Nepodmienený Modifikovaný Nepodmienený so zdôrazneným skutočností Podmienený Záporný Odmietnutie názoru

Správa nezávislého audítora „ISA 700“ Štandard presne stanovuje obsahovú náplň správy audítora. Nepodmienený názor Účtovná závierka poskytuje pravdivý a verný obraz finančnej situácie a výsledku hospodárenia v súlade s platným rámcom finančného vykazovania. Nepodmienený so zdôraznením skutočností Podmienený Existuje nesúhlas audítora s manažmentom v súvislosti s použitými účtovnými zásadami a metódami alebo podľa audítora došlo k obmedzeniu rozsahu auditu tak, že audítor nemohol získať dostatočné a vhodné dôkazy na výkon auditu. Záporný názor Vplyv nesúhlasu s riadiacim orgánom v súvislosti s použitými účtovnými zásadami a metódami je taký významný, že podmienený názor by bol nepostačujúci. Odmietnutie názoru Došlo k takému významnému obmedzeniu rozsahu auditu, že audítor nemohol získať dostatočné a vhodné dôkazy na výkon auditu a z toho dôvodu nie je schopný vyjadriť názor na účtovnú závierku a podmienený názor by bol nepostačujúci. PRÍLOHA 3: Výrok audítora

Ďakujeme za Vašu pozornosť © 2010 [insert legal name of the PwC firm]. All rights reserved. In this document, “PwC” refers to [insert legal name of the PwC firm] which is a member firm of PricewaterhouseCoopers International Limited, each member firm of which is a separate legal entity.