プライベートバンキングは 日本で拡大するか □ 賛成派 □ 亀井貴生 長谷川雄紀 久保洋貴 田中道信

主張② 日本には潜在的な 顧客が存在する 主張① 国内外問わず金融機関が 参入してきている 主張③ 金融資産に対する リスク回避が可能 以上の 3 点より 我々は日本で プライベートバンキングが 拡大する と主張しま す

プライベートバンキングとは？ 金融サービス ニーズに応じたポート フォリオを作成について 顧客からの資産運用ニー ズの聞き取り ポートフォリオに適した 金融商品の紹介・推奨 非金融サービス 顧客から日々寄せられる相 談 相談に応じた サービスの提供 ・弁護士の紹介 ・趣味の手伝い ・子供の進路相談 ･･･ etc 富裕層向けに資産運用・資産管理全般に関する 様々なサービスを提供するリテール業務のひとつ □ プライベートバンキングを利用するメリッ ト □ □ 契約者側 □ ・資産運用に関するアドバイスが受けられる ・独自のポートフォリオの組成ができる ・非金融サービスが受けられる □ 契約者側 □ ・資産運用に関するアドバイスが受けられる ・独自のポートフォリオの組成ができる ・非金融サービスが受けられる □ 金融機関側 □ ・手数料収入という 比較的安定した収入源が確保できる ・富裕層の囲い込み □ 金融機関側 □ ・手数料収入という 比較的安定した収入源が確保できる ・富裕層の囲い込み それでは 我々の主張に入りま す !! それでは 我々の主張に入りま す !!

主張① 国内外問わず 金融機関が参入

主張 ① 国内外問わず金融機関が参入 銀行グループ、信 託銀行、証券会 社、外資系など 様々 !!

主張 ① 国内外問わず金融機関が参入 三菱 UFJ 銀行プライベートバンキングオフィス ・ 2004 年から富裕層に特化した 「プライベート・バンキング・オ フィス」を全国に展開している。 主に既存の支店内に特別なスペー スを作り、専門知識のあるスタッ フが資産運用などの相談に応じ る。 ・三菱 UFJ フィナンシャル・グルー プと米メリルリンチの合弁会社で ある、三菱 UFJ メリルリンチ PB 証券 も、 1 億円以上を対象にしたプライ ベート・バンキング事業を展開。

主張 ① 国内外問わず金融機関が参入 香港上海銀行 ロンドンに本部を置く世界最大級の金融 グループのひとつ。金融資産 3 億円以上の 顧客を対象にプライベート・バンキング を提供。 金融資産 1000 万円以上の顧客向けに 「 HSBC プレミアム」というサービスも 用意。 JTB と提携し外貨建ての高級輸入 車の販売や旅行プランを提案するなどユ ニークなサービスを提供する。 従来の富裕層と 呼ばれる人以外にも サービスの対象 を広げている !!

主張 ① 国内外問わず金融機関が参入 プライベートバンカーの育成環境の改 善 日本証券アナリスト協会主 催のプライベートバンカー 育成のセミナーが 2007 年 から開かれている ！ よって日本で プライベートバンキングは 拡大します 主張② 日本には 潜在的な顧客が 存在する

主張 ② 日本には潜在的な顧客が存在する １億円以上の金融資産を持つ者を 富裕層として、 その割合は 約 1.8 ％ !! 富裕層人口は アメリカに次いで 2 位 !! 図表１ 日本の富裕層人口（世帯数）

主張 ② 日本には潜在的な顧客が存在する 信頼 のおける専門家に その都度 相談しながら 自分が納得する 資産運用 がイマドキ !!! 図表２ 富裕層の望む運用スタイル

主張 ② 日本には潜在的な顧客が存在する 高齢化が進む日本では、 アッパーマス人口が 増加する プライベートバンキングの 対象顧客の拡大！ 図表３ 世代別金融資産保有額 日本ではまだ拡大途上ではあるが、 近年多くの金融機関が参入する等、 環境が改善されてきているのに加え、 ターゲットである富裕層が十分に存在している。 よって日本で プライベートバンキングは 拡大します 主張③ 金融資産に対する リスク回避が可能

主張 ③ 金融資産に対するリスク回避が可能 1994 年以降、実物資産である 宅地・住宅資産が減少傾向にある 相対的に金融資産の割合が増し、 重要度が高まっている。 しかし！ 図表４ 一世帯当たり家計資産割合の推移

主張 ③ 金融資産に対するリスク回避が可能 金融危機により個人の金融資産は、 大きく減少した！ 危機時等における金融資産に対 するリスクを抑えることが大切 に。 図表５ 日本の個人金融資産の推移

主張 ③ 金融資産に対するリスク回避が可能 金融危機時のフォローに対する不満 ①具体的な対策やアドバイスが不十分 ②経済や金融商品などの専門的知識の不足 顧客の資産の状況やニーズの変化に 素早く適応できる体制の強化が必要 プライベート バンキングの 必要性あり！ 図表 6 金融危機時の金融機関に対する不満の順位と内容 よって日本で プライベートバンキングは 拡大します

主張② 日本には潜在的な 顧客が存在する 主張① 国内外問わず金融機関が 参入してきている 主張③ 金融資産に対する リスク回避が可能 日本でプライベートバンキングは拡大します !!!!

ご清聴ありがとうございました !!!