1. Cuando se reproduzca este material o cualquiera de sus partes deberá indicarse como fuente el Departamento de Estadística del FMI Seminario Regional sobre la Compilación de la Cuenta Financiera y la Tabla de Flujo de Fondos en el marco del SCN 2008 Estadísticas de las finanzas públicas

2. ¿Por qué hacemos esto?  Para observar cómo la información del presupuesto público, útil por sí sola, puede presentarse de manera coherente con otros sistemas de estadísticas macroeconómicas.  Nota: Aquí se describe principalmente el MEFP 2001, aunque este se encuentra en las últimas etapas de revisión y estará coordinado más estrechamente con el SCN 2008. Departamento de Estadística del FMI2

3. La función del gobierno  A diferencia de las sociedades, el gobierno no produce bienes para el mercado.  A diferencia de los hogares, el gobierno tiene responsabilidades ante la comunidad en general o ante segmentos específicos de la comunidad.  La actividades se financian no mediante ventas sino principalmente a partir de impuestos. 3Departamento de Estadística del FMI

4. La función del gobierno (continuación)  Realiza la redistribución del ingreso y la riqueza también mediante impuestos.  Utiliza a las sociedades para fines económicos y sociales.  Interactúa con el resto de la economía.  Directamente a través de la política fiscal.  Indirectamente a través de actividades cuasifiscales (a menudo realizadas por sociedades públicas). 4Departamento de Estadística del FMI

5. Alcance de las estadísticas de las finanzas públicas (EFP)  Obviamente, las unidades que forman parte del gobierno general.  Comprenden:  Gobierno central.  Gobiernos locales.  Gobiernos estatales/regionales/provinciales, si existen.  Algunas entidades extrapresupuestarias.  Están vinculadas a otros sistemas de la siguiente manera. 5Departamento de Estadística del FMI

6. Sociedades no financieras Sociedades financieras GobiernoHogares Resto del mundo Importaciones y exportaciones PIBProducción INBDistribución del ingreso derivado de la producción INBD Redistribución del ingreso mediante transferencias como impuestos y prestaciones sociales Ahorro Saldo en cuenta corriente Formación de capital Préstamo neto y endeudamiento neto EFP 6Departamento de Estadística del FMI

7. Pero el alcance puede ser mayor  El sector público no solo incluye unidades del gobierno general sino también ciertas sociedades.  Las sociedades públicas son similares en todo los aspectos a otras sociedades, salvo que están bajo el control del gobierno. 7Departamento de Estadística del FMI

8. ¿Control del gobierno?  La regla del 50% es problemática.  Puede ser menos del 50%, pero con intención de que sea 100% en el futuro.  Quizá sea 80%, pero con intención de mantener ese nivel por razones cuasifiscales, es decir, que el gobierno use los precios para influir en la políticas económicas y sociales.  Una vez decidido, crear un nuevo diagrama. Departamento de Estadística del FMI8

9. Sociedades no financieras Sociedades financieras GobiernoHogares Resto del mundo Importaciones y exportaciones PIBProducción INBDistribución del ingreso derivado de la producción INN Redistribución del ingreso mediante transferencias como impuestos y prestaciones sociales Ahorro Saldo en cuenta corriente Formación de capital Préstamo neto y endeudamiento neto EFP 9Departamento de Estadística del FMI

10. Sector público del gobierno central  Gobierno general: Todas las unidades no de mercado controladas por el gobierno.  (Productores no de mercado no controlados por el gobierno son ISFLSH)  Sector público: Gobierno general más todas las sociedades controladas por el gobierno. 10Departamento de Estadística del FMI

11. Indicadores de control del gobierno  Propiedad mayoritaria de la participación con derecho de voto  Control del directorio u órgano rector  Control del nombramiento y la destitución del personal más influyente  Control de comités clave  Acciones con derecho de voto decisivo aun sin mayoría  Regulación y control  Control por parte de un cliente predominante  Control vinculado al endeudamiento 11Departamento de Estadística del FMI

12. Cobertura y sectorización del sector público Gobierno general Sociedades públicas no financieras Sociedades públicas financieras No monetarias Monetarias Banco central Sector público no financiero Sector público no monetario Sector público La cobertura y sectorización son plenamente coherentes con el SCN y se basan en unidades institucionales, control, actividad de mercado/no de mercado. 12Departamento de Estadística del FMI

13. Unidades del gobierno general  Entidades presupuestarias  Sistema de seguridad social  Instituciones no de mercado sin fines de lucro controladas por el gobierno  Unidades extrapresupuestarias 13Departamento de Estadística del FMI

14. Subsectores del gobierno general  Gobierno central  Gobiernos estatales/provinciales/regionales  Gobiernos locales  Seguridad social 14Departamento de Estadística del FMI

15. Cobertura y sectorización del gobierno general Gobierno general Gobierno local Gobierno centralGobiernos estatales Fondo(s) de seguridad social Gobierno central presupuestario Gobierno central extra presupuestario Fondo(s) de seguridad social Alternativa 15Departamento de Estadística del FMI

16. Reglas contables  En general son coherentes con otros conjuntos de datos macroeconómicos.  Momento de registro: Base devengado, es decir, el momento en que las transacciones ocurren efectivamente, y no cuando se autorizan o cuando se asumen compromisos.  Valoraciones a precios de mercado.  Transacciones a precios observados.  Los saldos se revaloran como si se adquirieran en la fecha de valoración.  Contabilidad por partida doble. 16Departamento de Estadística del FMI

17. ¿Por qué se necesitan EFP?  Para poder considerar diferentes niveles de gobierno y el papel de las unidades extrapresupuestarias.  Tienen orientación diferente de la del SCN.  Ingreso/gasto/erogaciones.  El objetivo es gestionar la captación de fondos y el gasto con el fin de equilibrarlos. Departamento de Estadística del FMI17

18. Variaciones de las EFP  Requisito adicional del MEFP: Gestión de la liquidez del gobierno, es decir, la necesidad de supervisar el flujo de fondos.  También mantener base caja: Registro en el momento en que se paga o se recibe efectivo y no cuando ocurre la actividad económica subyacente. 18Departamento de Estadística del FMI

19. Variaciones de las EFP (continuación)  Liquidación a valores netos  Por lo general, los flujos y saldos de registran en valores brutos.  Para presentaciones analíticas, se suele utilizar la adquisición neta de activos o los pasivos netos contraídos.  Las categorías de ingresos se presentan netas de devoluciones.  Las categorías de gastos se presentan netas de transacciones erróneas y/o sin autorización.  Pero los impuestos y subsidios no se liquidan. Departamento de Estadística del FMI19

20. Consolidación  Consolidación de los diferentes subsectores (niveles) del gobierno para producir el sector gobierno general (consolidado).  Gobierno central presupuestario + extra gobierno central presupuestario + fondos de seguridad social = gobierno central  Gobierno central + gobiernos estatales + gobiernos locales = gobierno general  Conceptualmente, se deben eliminar todas las transacciones y todas las relaciones entre los deudores y acreedores de los saldos  En la práctica, el nivel de detalle en la consolidación de las transacciones debe basarse en la utilidad de los datos consolidados a efectos de política. 20 Departamento de Estadística del FMI

21. Cuentas no consolidadas  Ingresos: GC 2000 GL (-600) + donación de GC 500 Déficit 3100 – 3300 = 200  Gastos: GC 1600 + donación a GL 500 GL (-1200) 21Departamento de Estadística del FMI

22. Cuentas consolidadas  Ingresos: GC 2000 G:(-600) + donación de GC 500 Déficit 2600 – 2800 =200  Gastos: GC 1600 + donación a GL 500 GL(-1200) 22Departamento de Estadística del FMI

23. Otro ejemplo  Supóngase que el gobierno gasta 800 en remuneración de empleados que se dedican a actividad de construcción tratada como formación de capital  El SCN presentaría producto 800, remuneración de empleados 800, formación de capital 800.  En EFP no se registra ingreso de 800, gasto de 1600. Departamento de Estadística del FMI23

24. Consolidación  No afecta las partidas de resultado  No es posible regresar de consolidado a no consolidado.  Es posible que se necesite base no consolidada para ciertos análisis y para actualización.  Por lo tanto se debe consolidar inicialmente en base no consolidada.  Base consolidada para presentación y análisis (por ejemplo, deuda japonesa). 24Departamento de Estadística del FMI

25. Estados de cuenta del MEFP 2001  Cuatro estados:  Estado de operaciones  Básicamente una reorganización del SCN.  Estado de otros flujos económicos y balance.  Casi igual al SCN.  Estado de fuentes y usos de efectivo  EFP especiales. 25Departamento de Estadística del FMI

26. Nuevo MEFP  Combinará estado de operaciones del gobierno y estado de otros flujos económicos es uno solo, llamado estado de transacciones y otros flujos económicos. Departamento de Estadística del FMI26

27. Estado de operaciones del gobierno  Resume las transacciones del gobierno en período contable determinado. 27Departamento de Estadística del FMI

28. Estado de operaciones del gobierno Ingresos - Gastos =Resultado operativo neto (resultado operativo bruto) - Transacciones en activos no financieros = Préstamo neto/endeudamiento neto - Transacciones en activos financieros + Transacciones de pasivos El financiamiento corresponde exactamente al préstamo/endeudamiento neto 28Departamento de Estadística del FMI

29. Nota  El resultado operativo bruto difiere del ahorro del SCN porque las transferencias de capital se tratan como gasto.  Pero dado que se identifican la conciliación es sencilla. Departamento de Estadística del FMI29

30. Ingreso  Una partida de ingreso es una transacción que produce un aumento en el patrimonio neto.  Muchas de estas partidas son conocidas en otros sistemas.  Impuestos, contribuciones sociales, donaciones etc.  Las EFP son fuente de estas partidas. 30Departamento de Estadística del FMI

31. Principales tipos de ingreso  Cuatro componentes principales  Impuestos  Contribuciones sociales  Donaciones  Otros ingresos 31Departamento de Estadística del FMI

32. Impuestos, contribuciones sociales, donaciones  Impuestos  Transferencias obligatorias al sector gobierno general.  Se excluyen ciertas transferencias obligatorias, como multas, sanciones pecuniarias y la mayoría de las contribuciones sociales.  Contribuciones sociales  Ingresos reales o imputados mediante los cuales los contribuyentes obtienen derechos a prestaciones para sí mismos o para personas a su cargo o sobrevivientes.  Donaciones  Transferencias no obligatorias que las unidades del gobierno reciben de otras unidades del gobierno o de organismos internacionales. 32Departamento de Estadística del FMI

33. Otros ingresos  Rentas de la propiedad  Intereses, dividendos y alquileres.  Ventas de bienes y servicios (producidos por el gobierno)  Ventas dentro y fuera del mercado e imputadas, y derechos administrativos. Algunos derechos son en realidad impuestos (véase más adelante)  Se registran en bruto (sin deducir gastos)  Otros tipos de ingresos no tributarios  Multas, sanciones pecuniarias, depósitos en caución transferidos  Transferencias voluntarias distintas de donaciones  Ingreso diverso y no identificados (venta de bienes no reconocidos como activos, chatarra, etc.). Esta partida desaparecerá en el nuevo MEFP. 33Departamento de Estadística del FMI

34. Impuestos  Los Impuestos son la partida más importante de ingresos.  Desagregados por tipo de impuesto.  Impuestos sobre ingreso, utilidades y ganancias de capital.  Impuestos sobre la propiedad.  Impuestos sobre los bienes y servicios  Impuestos sobre el comercio y las transacciones internacionales.  Otros impuestos. 34Departamento de Estadística del FMI

35. Impuestos en EFP y SCN  En general, las categorías de las EFP corresponden impuestos sobre la renta, otros impuestos sobre la producción e impuestos sobre productos en el SCN.  Correspondencia muy detallada con concordancia de código de 4 dígitos entre EFP y GFS y Revenue statistics de la OECD.  Las categorías del SCN se definen en términos de este conjunto categorías correspondientes.  Si el código tributario cambia, ¡hay que redefinir la correspondencia! 35Departamento de Estadística del FMI

36. Contribuciones sociales  Todo en esta categoría de las EFP está en la misma categoría del SCN.  El SCN también incluye algunas contribuciones imputadas, por ejemplo, aquellas en que los empleadores no pagan contribuciones explícitas. 36Departamento de Estadística del FMI

37. Donaciones  En el SCN en el caso del gobierno abarcan lo siguiente:  Cooperación internacional  Donaciones dentro del gobierno  En las EFP las donaciones dentro del gobierno desaparecen con la consolidación.  Cooperación internacional subsiste y puede ser considerable. 37Departamento de Estadística del FMI

38. Renta de la propiedad  Todas las partidas de las EFP incluidas en el SCN.  El SCN puede incluir algunas imputaciones, por ejemplo, renta implícita de la inversión de fondos de pensiones.  El SCN separa los intereses en intereses “puros” y un cargo implícito por servicio. 38Departamento de Estadística del FMI

39. Gasto  Una partida de gasto es una transacción que produce una reducción del patrimonio neto.  Muchas de estas partidas son conocidas en otros sistemas.  Remuneración de empleados.  Subsidios.  Prestaciones sociales, etc.  Las EFP son fuentes de estas partidas para el gobierno. 39Departamento de Estadística del FMI

40. Gasto por tipo económico  Remuneración de empleados  Uso de bienes y servicios  Consumo de capital fijo  Intereses  Subsidios  Donaciones entre gobiernos  Prestaciones sociales  Otros gastos 40Departamento de Estadística del FMI

41. Gasto  Remuneración de empleados y uso de bienes y servicios son las partidas más importantes.  Pero algunas otras también son significativas.  Los subsidios se tratan como gasto: en el SCN se registran como impuestos negativos pero la cobertura es idéntica.  Intereses separado de otra renta de propiedades. 41Departamento de Estadística del FMI

42. Otros gastos  Gastos de la propiedad (término de EFP; corresponde a dividendos y alquileres en SCN; intereses es una partida aparte).  Transferencias corrientes a instituciones sin fines de lucro que sirven a los hogares (cuotas de afiliación, donaciones voluntarias, etc.).  Impuestos corrientes y de capital, tasas obligatorias y multas impuestas por un nivel de gobierno a otro.  Créditos tributarios netos, cuando el monto de un crédito tributario es superior al monto del impuesto que debe pagar el contribuyente y se entrega el excedente al contribuyente.  Multas y sanciones pecuniarias impuestas por tribunales de justicia. 42Departamento de Estadística del FMI

43. Otros gastos (continuación)  Pagos en compensación de lesiones o daños causados por desastres naturales.  Transferencias de capital a empresas de mercado e instituciones sin fines de lucro que sirven a los hogares (en efectivo o en especie) con el fin de:  Financiar total o parcialmente los costos de adquisición de activos no financieros  Cubrir grandes déficit de operación acumulados durante dos o más años  Cancelar una deuda por acuerdo mutuo con el deudor  Asumir una deuda (cuando no se recibe un crédito ante el receptor) 43Departamento de Estadística del FMI

44. Gasto  El gasto es gasto más formación de capital.  Las transferencias de capital se asientan en gasto pero se identifican por separado.  La formación de capital por cuenta propia necesita consideración especial.  Por ejemplo, la construcción de carreteras por parte del gobierno. Departamento de Estadística del FMI44

45. Formación de capital por cuenta propia  Cuando el gobierno forma su propio capital, todos los costos (remuneración de empleados que participan en la formación, uso de bienes y servicios y consumo de capital fijo sobre el capital usado) se excluyen del gasto y se tratan como parte de la adquisición de activos no financieros. 45Departamento de Estadística del FMI

46. Formación de capital por cuenta propia (continuación)  La remuneración de empleados en las EFP es menor que la remuneración en el SCN por el monto usado en la formación de capital por cuenta propia (y ciertas imputaciones).  Pero se establece claramente que la remuneración de empleados en el gasto difiere de la definición del SCN al identificarla como “remun. de empleados [EFP]”.  Misma cualificación para uso de bienes y servicios y consumo de capital fijo. Departamento de Estadística del FMI46

47. 47 Formación de capital por cuenta propia en EFP y SCN Rem. empl. por FCCP 100 Otra rem. empl. 900 Total Rem. mpl. 1000 += Uso b&s para FCCP 50 + Otro uso b&s 600 = Total uso b&s 650 CFC FCCP 10 + Otro CFC 90 = Total CFC 100 FCCP 160 en gasto EFP Gasto de 1590 en EFP Producto SCN 1750 -Form. cap. 160 = gasto cons. 1590

48. Producto del gobierno general en el SCN  Producción de servicios públicos  Remuneración de empleados más imputaciones necesarias.  Uso de bienes y servicios (consumo intermedio).  Consumo de capital fijo sobre partidas usadas en la producción de servicios públicos.  Más  Formación de capital por cuenta propia 48Departamento de Estadística del FMI

49. Conciliación de EFP y SCN  Si bien las partidas no siempre son exactamente iguales, pueden conciliarse a un nivel detallado.  En el caso del SCN es necesario añadir ciertas imputaciones.  La distinción entre transferencias corrientes y de capital es importante en el SCN.  PERO las EFP son el punto de partida para la información del SCN sobre el gobierno general. 49Departamento de Estadística del FMI

50. 50Departamento de Estadística del FMI

51. Cifras “azules” del SCN  Producto = toda remuneración de empleados + todos los bienes y servicios usados + consumo de capital fijo  Gasto de consumo = Producto – formación de capital por cuenta propia – cualquier venta incidental + cualquier bien adquirido para entrega a hogares (por ejemplo, medicinas) Departamento de Estadística del FMI51

52. Transacciones en activos no financieros  A-D Activos fijos  Variaciones de las existencias  A-D Objetos de valor  A-D Activos no producidos A-D Adquisiciones menos disposiciones 52Departamento de Estadística del FMI

53. Entradas típicas  Adquisición neta de activos la más importante  Las variaciones de las existencias son significativas  Los objetos de valor pueden no ser medidos/incluidos  Es posible que no figuren los activos no producidos 53Departamento de Estadística del FMI

54. Transacciones en activos y pasivos financieros  Muestran cómo se financia el préstamo/endeudamiento neto.  Clasificadas según lo siguiente:  Internas/extranjeras  Tipo de instrumento  Sector de la contraparte 54Departamento de Estadística del FMI

55. Estado de otros flujos económicos  En el caso de los activos no financieros, los activos y pasivos financieros muestran por separado el efecto de los flujos diferentes de transacciones en el patrimonio neto del gobierno en un período contable.  Las ganancias y pérdidas por tenencia de activos y pasivos (revaloraciones)  Debidas a variaciones del precio del activo o pasivo.  Otras variaciones en el volumen de los activos y pasivos  Eventos extraordinarios o imprevistos (por ejemplo, inundaciones, terremotos, guerras, etc.).  Eventos normales (por ejemplo, descubrimiento de activos del subsuelo).  Reclasificaciones (por ejemplo, unidad del gobierno central al local). 55Departamento de Estadística del FMI

56. Balance  En principio, muestra los saldos de activos, pasivos y patrimonio neto al comienzo y al final del período contable.  En la práctica, muy pocos países tienen saldos de activos no financieros.  Por lo tanto, inicialmente conviene concentrase en el patrimonio neto financiero solamente. 56Departamento de Estadística del FMI

57. Estado de fuentes y usos de efectivo  Presenta el monto total de efectivo generado o absorbido por el gobierno a través de las siguientes fuentes:  Operaciones corrientes.  Transacciones en activos no financieros.  Transacciones de activos financieros y pasivos, distintos del efectivo mismo.  La variación neta del saldo de efectivo del gobierno es la suma del efectivo neto recibido de las tres fuentes indicadas. 57Departamento de Estadística del FMI

58. Estado de fuentes y usos de efectivo (continuación) Producto en efectivo de las actividades operativas del gobierno − pagos en efectivo por actividades operativas del gobierno = Entrada neta de efectivo por actividades operativas − - Salida neta en efectivo por inversiones en ANF - Superávit/déficit de efectivo + Entrada neta en efectivo de operaciones financieras no en efectivo Adquisición neta de activos financieros distintos de efectivo Emisión neta de pasivos = Variación neta del saldo de efectivo 58Departamento de Estadística del FMI

59. Estado de operaciones del gobierno frente a estado de flujo de caja 59Departamento de Estadística del FMI

60. Los préstamos con fines de política pueden tratarse como por encima de la línea dado que no se prevé reembolso.

61. Balances fundamentales del MEFP  Varias partidas de resultado para las transacciones:  Resultado operativo neto (ingreso – gasto)  Resultado de transacciones que afectan al patrimonio neto.  Estrechamente relacionado con el ahorro público del SCN 2008 (salvo por las transferencias de capital)  Préstamo neto/endeudamiento neto (ingreso – gasto)  Resultado operativo neto menos transacciones en ANF  Superávit/déficit de efectivo  Entrada neta de efectivo por actividades operativas menos salida neta de efectivo por inversiones en ANF. 61Departamento de Estadística del FMI

62. Otros indicadores de política fiscal  Saldo fiscal global  Préstamo neto/endeudamiento neto menos adquisición neta de activos financieros con fines de política.  Resultado primario global  Resultado fiscal global más gasto neto en intereses.  Saldo fiscal global  Saldo fiscal global excluidas donaciones de ingresos. 62Departamento de Estadística del FMI

63. Otros indicadores de política fiscal (continuación)  Patrimonio neto  Saldo total de activos menos pasivos.  Patrimonio neto financiero  Saldo total de activos financieros menos pasivos.  Véase también el recuadro 4.1 del MEFP 2001. 63Departamento de Estadística del FMI

64. Análisis del gasto público  Los mecanismos institucionales varían considerablemente entre países, y por lo tanto el análisis por tipo de ministerios no es muy útil.  Usar en cambio una Clasificación de las Funciones del Gobierno (CFG).  Puede usarse para gastos solamente o para gastos más adquisiciones netas de activos financieros no financieros. 64Departamento de Estadística del FMI

65. CFG  La CFG es una clasificación de transacciones (es decir, no comprende otros flujos y saldos económicos).  En la práctica, es posible que los datos administrativos solo permitan clasificación en nivel de detalle correspondiente al programa o la entidad. 65Departamento de Estadística del FMI

66. Divisiones principales de la CFG Divisiones de la CFGCódigo MEFP 2001 01Servicios públicos generales701 02Defensa702 03Orden público y seguridad703 04Asuntos económicos704 05Protección del medio ambiente705 66Departamento de Estadística del FMI

67. Divisiones principales de la CFG (continuación) Divisiones de la CFGCódigo MEFP 2001 06Vivienda y servicios comunitarios706 07 Salud707 08 Actividades recreativas, cultura y religión708 09 Educación709 10 Protección social710 67Departamento de Estadística del FMI

68. Algunos usos de la CFG  Permite examinar las tendencias de las erogaciones del gobierno en determinadas funciones o finalidades a lo largo del tiempo  Las cuentas convencionales del gobierno por lo general no sirven para este fin debido a que:  Son un reflejo de las estructuras organizativas del gobierno (las cuales varían).  Los organismos del gobierno pueden estar a cargo de más de una función, o una función puede estar dividida entre varios organismos 68Departamento de Estadística del FMI

69. Consumo individual y colectivo  Consumo individual: Lo que consume un individuo no puede ser consumido por otro; por ejemplo, una cama de hospital.  Consumo colectivo: No consumido por un individuo sino por la comunidad como un todo; por ejemplo, alumbrado público. 69Departamento de Estadística del FMI

70. ¿Por qué esto reviste interés?  Facilitar mejores comparaciones internacionales en los casos en que, por ejemplo, el gasto público en salud y educación son radicalmente diferentes entre países.  Permite añadir el consumo individual del gobierno al de los hogares y las ISFLSH para determinar el suministro total en la economía. 70Departamento de Estadística del FMI

71. Por lo general consumo colectivo  701 Servicios públicos generales  702 Defensa  703 Orden público y seguridad  704 Asuntos económicos  705 Protección del medio ambiente  706 Vivienda y servicios comunitarios 71Departamento de Estadística del FMI

72. Por lo general consumo individual  707 Salud  708 Actividades recreativas, cultura y religión  709 Educación  710 Protección social 72Departamento de Estadística del FMI

73. Clasificación cruzada de las erogaciones por función y por tipo económico  Permite analizar lo siguiente:  “Insumos” y “productos”.  Cómo los gobiernos realizan sus funciones de política de gasto público.  Cómo varían el patrón y la composición de las erogaciones a lo largo del tiempo.  Comparación de cómo distintos gobiernos llevan a cabo funciones. 73Departamento de Estadística del FMI

74. Ejemplo de la clasificación cruzada de las erogaciones (Porcentaje) Tipo económico FunciónSueldos y salarios Otros gastosActivos fijosTotal Educación59,018,322,7100,0 Salud81,911,26,9100,0 74Departamento de Estadística del FMI