1. Uprava za financijsko tržište, Austrija MINISTARSKA KONFERENCIJA
Pouzdano financijsko izvješćivanje: bitan sastavni dio ublažavanja rizika od financijskih kriza i poticanja ekonomskog rasta u regiji
Dr. Kurt Pribil
Izvršni direktor
Uprava za financijsko tržište, Austrija
MINISTARSKA KONFERENCIJA
Beč, četvrtak, 16. ožujka 2006.

2. Program Uvodne primjedbe Postavljanje standarda
Ekonomski rast i dosljedna primjena IFRS-a
Ublažavanje rizika od financijskih kriza i provedba IFRSa
Izvješćivanje nadzornih tijela
Zaključci / preporuke
Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006

3. Uvodne primjedbe
Glavni cilj financijskog izvješćivanja u EU-u tijekom zadnjih godina bilo je „USKLAĐIVANJE“.
Polazeći od posve različitih nacionalnih GAAP-ova (općeprihvaćenih računovodstvenih načela) EU je uveo „IFRS-e“ za konsolidirane završene račune uvrštenih trgovačkih društava na dan 1. siječnja 2005.
Usklađivanje je sada prošireno na izvješćivanje nadzornih tijela (primjerice: “FINREP” banaka temelji se na IFRS).
Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006

4. Postavljanje standarda (1)
IASB (Međunarodni odbor za računovodstvene standarde) odgovoran je za jedinstveni niz visokokvalitetnih, razumljivih i provedivih međunarodnih računovodstvenih standarda.
Kad IASB usvoji neki standard, Komisija podnosi svoj prijedlog Računovodstvenom nadzornom povjerenstvu (ARC) koje je sastavljeno od predstavnika država članica i kojim predsjedava Povjerenstvo. Uloga ARC- a je pomagati Komisiji prilikom odobravanja međunarodnih računovodstvenih standarda.
Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006

5. Postavljanje standarda (2)
Standardi temeljeni na načelima naspram standarda temeljenih na propisima
Standardi koji se temelje na načelima, poput IFRS-a, oslanjaju se na iskustvo i mišljenje utemeljivača, revizora i korisnika koji će ih primjenjivati u skladu sa svojim okolnostima.
Standardi temeljeni na načelima ostavljaju prostor za različitu primjenu
Standardi temeljeni na propisima, poput američkih općepriznatih računovodstvenih načela, vrlo su deterministički, pa stoga računovodstvenu obradu propisuju u detalje.
Standardi temeljeni na propisima mogu se propustiti “inovacijskim” računovodstvenim planovima
Opcije u računovodstvenim standardima: dopušten je izbor između metoda
Prednost: individualne računovodstvene politike donositelja (fleksibilnost za posebne situacije subjekata)
Nedostatak: nepostojanje konvergencije; problemi za one koji ih provode
Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006

6. Ekonomski rast i dosljedna primjena IFRS-a
Pouzdanost i usporedivost financijskog izvješćivanja preduvjet je za djelotvorno tržište kapitala i smanjuje rizik za ulagače (na primjer, smanjeni zajam ravnomjerno se raspoređuje u nacionalnoj ekonomiji).
Ključno je međusobno djelovanje različitih grupa s obzirom na financijsko izvješćivanje
Uloga izvršitelja
Pratiti slaganje financijskih podataka s računovodstvenim okvirom
Poduzimati odgovarajuće mjere u slučaju prekršaja
„Privremeni okrugli stol”
Utvrditi javljanje i problematiku računovodstvenih pitanja koja su potencijalno uzrok nedosljedne primjene IFRS-a
Uloga revizora
Biti u stanju pripravnosti u pogledu različitih nacionalnih pristupa IFRS-ima te razgovarati s regulatorima kad smatraju da se praksa razilazi
Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006

7. Ublažavanje rizika od financijskih kriza i provedba IFRS-a
Pomanjkanje provedbenog mehanizma vodilo bi do gubitka tržišne pouzdanosti a može potaknuti i financijsku krizu.
Provedbeni standardi CESR-a za financijske podatke Br. 1 i Br. 2
Provedbena odluka donesena na razini države članice
Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006

8. Izvješćivanje nadzornih tijela
Osigurati odgovarajući rizični kapital u financijskom sektoru
Kapitalne potrebe izvedene su iz bilance (Basel II/ Solventnost II)
Nema sklada između Basel II i Solventnosti II bez usklađenih temeljnih GAAP-ova  opasnost od arbitraže nadzornih organa u multinacionalnim grupama
Visokorizično poslovanje preneseno na pridružena društva u “zemljama niske računovodstvene kvalitete” kako bi se izbjegle kapitalne potrebe: rizik nacionalne financijske krize!
Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006

9. Izvješćivanje nadzornih tijela (2)
IFRS dopušta prekograničnu usporedbu i uspoređivanje s najboljima
Nadzor djelotvorniji s pomoću podataka inozemnih kolega
Preduvjet za upravljanje rizikom unutar cijele grupe (na primjer, pozicija se ograničava na ponderiranu rizičnu aktivu)
Austrjia u procesu tranzicije: sve druge članice EU-a koristit će IFRS za regulatorni kapital (zakonom propisanu razinu kapitala) do 2007.; Austrijski zakonodavac još neodlučan u pogledu IFRS-a
Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006

10. Zaključci / Preporuke Uspostavljanje standarda
Svesti „računovodstvene opcije“ samo na neophodnu razinu
Ublažavanje rizika od financijskih kriza i provedba IFRS-a
Izbjeći individualne odnosno nacionalne interpretacije IFRS-a kako bi se pridonijelo dosljednoj primjeni IFRS-a u EU-u
Izvješćivanje nadzornih tijela
Osigurati da svaka zemlja ima odgovarajuće zahtjeve u pogledu rizičnog kapitala za svoj financijski sektor
Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006

11. www.fma.gv.at Financial Market Authority, Austria
MINISTERIAL CONFERENCE
Vienna, Thursday March 16, 2006