1. Banka Botërore Programi i Avancuar mbi rregulloret e Kontabilitetit dhe Auditimit
Era e re e rregullave të maturisë dhe raportimit financiar për sigurim
Catherine Guttmann
16 Maj 2006

2. Përshkrimi i prezentimit
Në marrëveshje me punën e IAIS, kërkesat e reja të aftësisë së pagimit të bazuara në rrezik (Aftësia e pagimit II) janë duke ndodhur në nivel të BE-së
Parime, të matura, relevante dhe të përbashkëta të kontabilitetit, si para kërkim për vlerësim të kërkesat e kapitalit të siguruesit dhe përmirësimit të aftësisë së siguruesve për të bërë thirrje për kapital
Cilët janë tiparët kryesor të IFRS për kompani të sigurimit (që nga sot Faza I)
IFRS 4 – Faza II – Vlerësim i zakonshëm i përgjegjësive të sigurimit për qëllime të kontabilitetit dhe aftësisë për pagim?

3. Në marrëveshje me punën e IAIS, kërkesat e reja të aftësisë së pagimit të bazuara në rrezik (Aftësia e pagimit II) janë duke ndodhur në nivel të BE-së
Aftësia e pagimit II si pasojë e efektshmërisë së pamjaftueshme të Aftësisë së Pagimit I
Gjatë këtyre pesë viteve të fundit, 85 kompani të sigurimit ishin nën vështrim të afërt të rregullatorit, për shkak të pamjaftueshmërisë së kapitalit nën Aftësisë së Pagimit I, nga të cilat 20 ishin zhdukur së fundi:
Sanksione administrative
Falimentim
Arsyet kryesore:
Papërshtatshmëri vënjës së çmimit të kontratave
Nën vlerësimin e përgjegjësive të sigurimit, përfshië këtu mundësitë e ngulitura që i dhurohen mbajtësve të politikave
Menaxhment të papërshtatshëm të mjeteve/detyrimeve
Kohëzgjatja
Likuiditet …
Mbulim të papërshtatshëm të risigurimit të ndërlidhur me llojllojshmëri të pamjaftueshme të rrezikut nga sigurimi
Qeverisje të papërshtatshme korporative dhe kontroll të brendshëm

4. Në marrëveshje me punën e IAIS, kërkesat e reja të aftësisë së pagimit të bazuara në rrezik (Aftësia e pagimit II) janë duke ndodhur në nivel të BE-së
Aftësia e pagimit II si konvergjencë midis sigurimit dhe sektorit bankar
Shumë e më shumë produkte të ngjajshme
p.sh. :
Bond katastrofik kundrejt kontratës së sigurimit
Rruajtja e kontratave
Instrumentet financiare klimatike
Në marrëveshje me të menduarit të IAIS:
Vlerësim më të mundshëm dhe kontroll të rreziqeve:
Sigurim
Financiar
Operacional …
Në anën e menaxhmentit dhe të mbikëqyrësit

5. Në marrëveshje me punën e IAIS, kërkesat e reja të aftësisë së pagimit të bazuara në rrezik (Aftësia e pagimit II) janë duke ndodhur në nivel të BE-së– Kalendari
Projekti i Direktivës së propozuar për adoptim
Faza I
Faza II
1999
Maj jan qer dhje maj pri tet 06 dhje 06 shk 07 qer
Projekti i Direktivës
Puna parapërgatitësë
Direktiva e Aftësisë së pagimit II
Qer : vala e parë e thirrjeve për këshilla (Shtylla II)
Dhj : vala e dytë e thirrjeve për këshilla (Shtylla I)
Maj : vala e tretë e thirrjeve për këshilla (Shtylla III)
Qer 2005 : Korniza punuese e ndryshuar për konsultim
Shta 2005 : studim i parë kuantitativ me ndikim (QIS 1)
Prill 2006 :studim i dytë kuantitativ me ndikim (QIS 2)
Tet 2006 : projekt ligji i parë i Direktivës
Dhje 2006 : projekt ligji i dytë i Direktivës
Shku 2007 : Direktiva përfundimtare
Qer 2007 : Adoptimi
2008 : Elaborimi i udhëzimeve të detajizuara të implementimit
: Zhvendosja e direktivës nga secili Shtet Anëtar
2010 : Aplikimi i A.P. II
Largimi i 19 Direktivave ekzsituese të BE-së
Inventari në A.P I
Vlerësimi i relevancës/ adaptimit të rregullave të bankave në sigurim
Konsideratat në formë të sistemit të ardhshëm të kontrollit të maturisë
Studimi i udhëhequr nga mbikqyrësitë evropian të sigurimit në A.P. I dhe rekomandimet në projektin e A.P. II

6. Fazat kyqe të zhvillimit afatshkurtë
Në marrëveshje me punën e IAIS, kërkesat e reja të aftësisë së pagimit të bazuara në rrezik (Aftësia e pagimit II) janë duke ndodhur në nivel të BE-së
Fazat kyqe të zhvillimit afatshkurtë
AFTëSI PAGIMI II
Shk 06
Mars 06
Prill 06
Shta 06
Tet 06
Dhje 06
Shku 07
Korr 07
Rezultatet QIS 1
Përgjegja e CEIOPS – vala e tretë e thirrjeve për këshillim
Fillimi i QIS 2 në MCR & SCR)
Rezultatet QIS 2
Projekt ligji i parë i Direktivës
Projekt ligji i dytë i Direktivës
Direktiva e propozuar për adoptim
Direktiva përfundimtare

7. Përshtatshmëria kapitale Rishikimi i mbikqyrësit
Në marrëveshje me punën e IAIS, kërkesat e reja të aftësisë së pagimit të bazuara në rrezik (Aftësia e pagimit II) janë duke ndodhur në nivel të BE-së
Struktura e tri shtyllave
A.P. II
Shtylla I
Shtylla II
Shtylla III
Përshtatshmëria kapitale
Qasja e bazuar në vlerë
- Kërkesat e Kapitalit me aftësi të pagimit (SCR)
- Kërkesat minimale të kapitalit (MCR)
Përgjegjësit e sigurimit
Rreziqet e ndërlidhura me mjetet që janë në mënyrë më specifike të integruara
Rishikimi i mbikqyrësit
Qeverisja korporative
Menaxhimi i mjeteve/detyrimeve
Efektshmëria e kontrollit të brendshëm
Politika e investimeve
Programi i risigurimit
Procesi i mbikqyrjes së maturisë
Rregullativa e tregut
Informata për publik dhe kontroll
Parime transparente
Kërkesa informative (shpalosjet)
Komunikimi financiar

8. Përgjegjësia e sigurimit
Në marrëveshje me punën e IAIS, kërkesat e reja të aftësisë së pagimit të bazuara në rrezik (Aftësia e pagimit II) janë duke ndodhur në nivel të BE-së
MCR/SCR (CFA n°9, 10, 11, 13, 14)
2 nivele të kërkesave të A.P.: MCR dhe SCR
Niveli 2: synimi kapital
Surplus
Intervenimi i diplomuar i maturisë
Modelet e brendshme
Qasja standarde
SCR
Kërkesat kapitale
të aftësisë
së pagimit
Niveli 1: kati
Rreziku konsiderohet si i
papranueshëm për mbajtësit e
politikave
MCR
Kërkesat
Minimale të
Kapitalit
Niveli 0: rreziku nga vdekja
Përgjegjësia e sigurimit

9. Parime, të matura, relevante dhe të përbashkëta të kontabilitetit, si para kërkim për vlerësim të kërkesat e kapitalit të siguruesit dhe përmirësimit të aftësisë së siguruesve për të bërë thirrje për kapital
Informata relevante ka kualitet të relevancës kur ka ndikim në vendime ekonomike të përdoruesve duke i ndihmuar atyre të vlerësojnë ngjarjet e kaluara, prezente dhe të ardhshme apo të konfirmojnë apo të përmirësojnë vlerësimet e tyre të bëra në të kaluarën
Qasja e mundshme
Zbulimi i supozimeve
Të kompletuarit: pa gabime
Sa më shumë që është e mundur, të gjitha zërat e vlerësuara në gjendje të bilancit
p.sh.: garancionet, mundësitë

10. Parime, të matura, relevante dhe të përbashkëta të kontabilitetit, si para kërkim për vlerësim të kërkesat e kapitalit të siguruesit dhe përmirësimit të aftësisë së siguruesve për të bërë thirrje për kapital
Të përbashkët :
Definim të njëjt (lëndë sipër formës)
Definim të mjeteve dhe detyrimeve financiare
Definim të kontratës së sigurimit
Definim të rrezikut financiar, apo rrezikut të sigurimit, ...
Rregulla të njëjta të kontabilitetit
Konvergjencë midis vendeve
Konvergjencë midis sigurimit dhe bankimit

11. Parime, të matura, relevante dhe të përbashkëta të kontabilitetit, si para kërkim për vlerësim të kërkesat e kapitalit të siguruesit dhe përmirësimit të aftësisë së siguruesve për të bërë thirrje për kapital
Maturi :
Vlerësimet duhet të jenë konkurent me pasaktësisë
Ato pasaktësi do të njihen dhe vlerësohen
Megjithatë, të ushtruarit e maturisë nuk lejon zmadhime të paramenduara të detyrimeve
Pa kalkulim të dyfishtë me kërkesat e kapitalit të aftësisë së pagimit
Përfundim: kusht paraprak, a priori, në pajtim me kornizën punuese të IFRS

12. Cilët janë tiparët kryesor të IFRS për kompani të sigurimit (që nga sot Faza I)
IFRS në kontrata të sigurimit i aplikohet të gjitha kontratave të sigurimit (përfshirë këtu kontratat e risigurimit) dhe vetem kontratave të sigurimit
Mjetet dhe detyrimet financiare të siguruarit
janë të trajtuara nga IAS 39
Të gjitha standardet e IFRS aplikohen tek kompanitë e sigurimit
« Kontratat e sigurimit » definimi është definim në lëndë dhe jo definim në lëndë:
Standardi në kontratat e sigurimit pra duhet të përdorët për shembull në industrinë bankare

13. Cilët janë tiparët kryesor të IFRS për kompani të sigurimit (që nga sot Faza I)
Definimi i kontratës së sigurimit
Kontrata e sigurimit është kontratë:
« nën të cilen njëra palë (i siguruari) pranon rrezikun domethënës së sigurimit nga pala tjetër (mbajtësi i politikave) duke u pajtuar të kompenzojë mbajtësinë e politikave nëse një ngjarje e veçantë e pasigurt e ardhme (ngjarja e siguruar) në mënyrë të pafavorshme ndikon tek mabjtësi i politikave »
« mbajtësi i politikave» është i definuar si: « pala që ka të drejt të kompenzojë nën një kontratë të sigurimit nëse një ngjarje e siguruar ndodh »

14. Cilët janë tiparët kryesor të IFRS për kompani të sigurimit (që nga sot Faza I)
Definimi i rrezikut financiar dhe të sigurimit
Rreziku i sigurimit është « rrezik, përveç atij financiar, i transferuar nga mbajtësi i kontratës tek lëshuesi »
Rreziku financiar është « rrezik i nryshimit të mundshëm të të ardhmës në një apo më shumë tarifa të veçanta të interesit, çmime të interesit financiar, çmim të produkteve, tarifës së huaj të këmbimit, index të çmimeve apo tarifave, rankimi i kreditit apo index i kreditit apo vairabla të tjera, të oferuara në rast të variablës jo-financiare që variabla nuk është specifike palës në kontratë »

15. Cilët janë tiparët kryesor të IFRS për kompani të sigurimit (që nga sot Faza I)
Shembujtë e kontratave të sigurimit
Janë kontrata të sigurimit:
Nuk janë kontrata të sigurimit:
Sigurim ndaj plaçkithjes apo dëmtimit të pronës
Sigurim ndaj përgjegjësisë së produkteve, përgjegjësisë profesionale, përgjegjësisë civile
Mbulim të paaftësisë mendore dhe mbulim mjeksor
Pension jetësor
Beneficione nga vdekja
Bond katastrofik nëse ngjarjet aktivizuese përfshinë kusht që lëshuesi i bondit vuajti një humbje të veçantë
Kontratat financiare që nuk ekspozojnë të siguruarin në rrezikun domethënës të sigurimit (kontratat investuese, risigurimi financiar)
Ballafaqim
Sigurim vetanak:
për shembull: garancioni i produktit lëshohet direkt nga dilleri prodhues apo shitësi më pakicë
Boni katastrofik i aktivizuar nga një ngjarje e jashtme për të cilën lëshuesi nuk shkakton humbje të veçanta

16. Pasoja: gjendja e bilancit të një lëshuesi
Ndryshimet kryesore me orientim të vlerës së drejt
GAAP Vendore
Pasoja: gjendja e bilancit të një lëshuesi

17. Ndryshimet kryesore me orientim të vlerës së drejt
GAAP Vendore

18. IFRS 4 – Faza II – Vlerësim i zakonshëm i përgjegjësive të sigurimit për qëllime të kontabilitetit dhe aftësisë për pagim?
Agjenda
Letra e punuar do të duhej të publikohet nga Grupi Punues Faza II para përfundimit të vitit 2006
Një draft ekspozues do të duhet të publikohen në 2008
Standardi përfundimtar mund të publikohet para përfundimit të vitit 2008
Publikimi i letrës së punuar
Publikimi i draftit ekspozues
Miratimi i standardit faza II
Takimet e grupit punues
Juillet 2005
2006
2008
2009/2010

19. Çështjet kryesore: qasjet vlerësuese nën konsiderim
Qasja A – Vlera aktuale hyrëse
Parimet: Qasja a mat përgjegjësin e sigurimit në shumë që i siguruari do ta ngarkojë sot mbajtësinë e politikave për hyrje në kontratë me të drejtat dhe obligimet e njëjta sikur në kontratë ekzistuese.
Matje fillestare:
Zbritjet e rrjedhës së parave të gatshme të parashikuar duke përdorur current yield curve (vlera më së miri e vlerësuar)
Marzha për rrezik dhe pasiguri
• Vlerësim i një marzhe të nënkuptuar, të barabartë me dallimin midis premiumeve dhe vlerës më së miri të vlerësuar
Matjet e ardhshme
Vlera më së miri e vlerësuar kalkulohet në supozime aktuale (ekonomike dhe jo ekonomike)
Marzha fillestare amortizohet gjatë kohëzgjatjes së kontratës me rrezik të liruar

20. Çështjet kryesore: qasjet vlerësuese nën konsiderim
Qasja B – Vlera aktuale dalëse (vlerë transferuese)
Parimet :Qasja B mat përgjegjësinë e sigurimit në shumë që i siguruari do të supozojë që duhet t’i paguaj, sot, një entiteti tjeter nëse do t’i kishte transferuar menjëhere të gjitha të drejtat dhe obligimet e mebtura kontraktuale në atë entitet.
Për shkak se nuk eksizton treg sekondar për shumicën e përgjegjësive të sigurimit, kjo shumë do të duhet të vlerësohet.
Në veçanti, qasja B:
Mat përgjegjësinë e sigurimit si vlerë prezentë të rrjedhave të ardhme të parave të gatshme që dalin nga kontrata (përdorë tarifën zbritëse aktuale të lirë nga rreziku).
nuk shtyen afate të kostove përvetësuese si mjet të veçantë.
Matja e përgjegjësisë përfshinë marzhën që pjesmarrësitë e tregut do të kërkonin për rreziqete supozuara kontraktuale dhe shërbimet e ofëruara:
Marzha e rrezikut dhe pasigurisë DHE
Marzha për pjesën shërbyese të përfshirë në kontratën e sigurimit (marzha e shërbimit)
Fitimi në fillim është i kufizuar:
Për nga niveli i MRI dhe
Për nga niveli i marzhës së Shërbimit

21. Çështjet kryesore: qasjet vlerësuese nën konsiderim
Qasja B – « Biznes në Biznes”
Qasja A – « Biznes në Klient”
Mjeti
Mjeti
Neto ekuiteti
Neto ekuiteti
Pa fitim në fillim
Some gain at inception but limited by the SM and the MRI
Marzha globale
Marzha e shërbimit
Ndarja dhe vlerësimi i 3 pjesëve të kontratës:
vlera dalëse « vlerësimi më i mirë"
Marzha për rreziqet
Marzha e shërbimit
MRU
Marzha globale = Premium – vlerësimi më i mirë i vlerës dalëse
vlera më e mirë dalëse - vlerësim
vlera më e mirë dalësë - vlerësim

22. Çështjet kryesore: qasjet vlerësuese nën konsiderim
IAIS është duke punuar në një model të ngjajshëm ashtu që vlerësimi i njëjt për detyrime/përgjegjësi mund të mirret qëllime dhe kontabilitet për aftësi të pagimit
Pyetjet për tu zgjidhur:
Definimi i MRU (niveli i besueshmërisë; kostoja e kapitalit), model të amortizimit
Definim dhe nivel të marzhës së shërbimit (referenca të tregut?)
sjellja e mbajtësve të politikave? Dorëzimet, premiumet e ardhshme, përtërirje …
IAS 39për kontrata investuese ? Për tu amenduar 39 ?
Rrezik vetanak kreditor
Tiparë të lirë pjesmarrës: detyrim apo ekuitet apo komponen i ndarë nga ekuiteti?